こんにちは

本日は「シャープレシオ」について、お話したいと思います。

あまり馴染みのない言葉かもしれませんが、ファンドの評価をする際に用いられる指標です。
実は、プロの投資家はリターン（利回り）よりこのシャープレシオを重視しています。

シャープレシオとは、簡単に説明すると、「投資のリスク（価格変動）の大きさに比べてどれだけ効率的に安定してリターンを出したか」を示す指標です。
たとえば、同じ10％のリターンを出しているファンドだとしても、シャープレシオが高い方が値動きが安定しており、運用効率が良いファンドと評価されます。

目安の数字としては、シャープレシオ1.0以上が一流ファンドと言われています。
日経平均株価やS&P500のシャープレシオは、期間にもよりますが0.2-0.5程度です。

ちなみに、GOファンドでは2001年からの長期シミュレーションにおいて、シャープレシオは1.1となっています。
※将来の運用成果等を約束するものではありません。

ファンドを見るときは、リターンだけではなく、シャープレシオも一緒に見てみるといいですね